Формирование и принципы размещения страховых резервов

Формирование страховых резервов по видам страхования, не связанным с защитой жизни, производится на основе объективной оценки следующих позиций запасных фондов:

• математического резерва – включает суммирование обязательств страховой компании перед клиентами, путем объединения всех выплат в рамках заключенных договоров, продолжающих действовать; предполагает использование субъективно сложной методики и проведения вероятностных расчетов финансовой сферы, откуда и происходит название;
• резерва платежей в отношении заявленных, но не урегулированных страховых событий – учитывается сумма средств по случаям, которые уже произошли, но еще окончательно не оформлены;
• резерва выплат по случаям, которые произошли, но еще не были заявлены – позиция сходна с предыдущей, но здесь учитываются суммы, в отношении которых заявлений не поступало, поэтому страховщик еще официально об этом не извещался;
• запаса по неоплаченным убыткам, включающим полную стоимость всех выплат после того, как из полученного результата отняты позиции с произведенными выплатами.

Страхование не жизни предусматривает образование страховых резервов по позициям, которые относят к таким расходным категориям:

• премиям – с учетом заключенных договоров страхования не жизни, продолжающих действовать;
• убыткам – зарегистрированным суммам по соглашениям о защите имущества, ответственности и прочих сфер, кроме жизни, в соответствии с требованиями страхователей;
• долгосрочным обязательствам – договорам по защите не жизни, заключенным на длительный срок;
• надлежащим выплатам страховок – суммам, которые предстоит перечислить клиентам.

Состав резервов предусматривает наличие таких компонентов:

• технических – позволяющих стабильно обеспечить исполнение договорных обязательств;
• свободных – используемых дополнительно и не связанных с конкретными обязательствами страховщика.

В соответствии с требованиями действующего законодательства в Российской Федерации, страховые резервы требуется формировать при соблюдении следующих обязательных условий:

• непременности формирования и размещения резервных фондов, вне зависимости от вида страховой защиты не жизни;
• созданные фонды должны расходоваться исключительно на цели, связанные с выплатами по страховкам;
• средства из резерва не могут удерживаться в федеральный и местные бюджеты;
• страховщикам разрешается принимать меры по сохранности и приумножению резервов, путем инвестирования и прочего размещения данных фондов;
• размещение страховых резервов должно обеспечивать возврат вложенной суммы, ликвидность и получение прибыли;
• разрешено расходование резервных фондов не жизни для финансирования профилактических мероприятий, направленных на снижение опасности негативного влияния рисков по заключенным соглашениям.

При формировании и размещении резервов руководствуются следующими принципами:

• диверсификацией – с равномерным распределением инвестиционных рисков;
• возвратностью – вложенная сумма должна вернуться в полном размере;
• прибыльностью – кроме возврата, необходимо обеспечить получение прибыли;
• ликвидностью – средства вкладываются таким образом, чтобы легко могли преобразоваться в денежную сумму.

Страховые резервы не жизни при размещении могут покрываться такими видами активов:

• ценными бумагами, обеспечиваемыми из средств федерального бюджета;
• государственными активами;
• муниципальными ценными бумагами;
• акциями;
• облигациями;
• простыми банковскими векселями;
• жилищными сертификатами;
• инвестиционными паями;
• банковскими депозитными вкладами;
• недвижимой собственностью;
• перестраховочными долями;
• долями премий по рискам, относящимся к перестрахованию не жизни;
• валютными счетами в российских банках;
• драгоценными металлами в слитках;
• ипотечными бумагами;
• займами по договорам не жизни.

К размещению в акции и другие ценные бумаги по договорам защиты не жизни предъявляются следующие требования:

• наличие позиции в рейтинге, свидетельствующей о платежеспособности организации, выпустившей бумаги;
• включение в котировальные списки «А» и «Б» как минимум одним организатором торгов в РФ;
• к жилищным сертификатам – принимаются выпущенные организациями, ведущими строительство и зарегистрированными на территории России;
• по банковским вкладам – размещенным на счетах финансовых организаций, обладающих лицензией на работу в России;
• по банковским векселям – принадлежность к Ломбардному списку ЦБ РФ и рейтинговой позиции, гарантирующей платежеспособность;
• по долевым сертификатам – относительно зарегистрированных организаций.

К объектам недвижимости предъявляются такие условия:

• необходимость экспертного подтверждения рыночной стоимости при оценке суммы, которую компенсирует объект;
• сопоставимость стоимости здания с той, на которую оно заявлено.

Примерная структура размещения резервных сумм в рамках договоров страхования не жизни выглядит следующим образом (указано в процентах):

• 35 – остается в виде денежных средств, которыми располагает страховщик;
• 24 – размещается на депозитных счетах в банках;
• 22 – распределяется между долговыми счетами и выданными займами;
• 12 – приходится на долевые паи и акционные бумаги;
• 3 – вкладывается в государственное обеспечение;
• 2 – относится к афиллированным компаниям;
• еще два процента приходится на основные позиции в разрешенных направлениях инвестирования.

Задержка при урегулировании может быть связано с такими обстоятельствами:

• поздним обнаружением, вызванных ошибкой проектировщиков, юристов или другими условиями, в результате чего убыток оказался выявлен не сразу;
• длительным сроком урегулирования – если необходимо провести экспертные мероприятия, чтобы оценить возможный ущерб, расследование события и другие действия, требующие времени.

Кроме формирования и размещения страховых резервов, надежность страховщиков может обеспечиваться следующими способами:

• формированием тарифов, обоснованных с экономической точки зрения;
• за счет собственных средств;
• в рамках перестрахования, с распределением рисков по не жизни между несколькими организациями.